個別國家與全球股市超額報酬與風險抵換關係之探討 -以台灣及韓國為例
近年來由於市場型式為開放主體，在財務整合，商品區隔的環境下，投資人在進行投資時，應考量全方面的訊息，亦即國家內外部所有會影響股票市場的風險因子。而風險與報酬之間是否存在抵換關係，一直以來皆為備受討論的議題，從過去的文獻當中，研究者多以變異數作為衡量風險的代理，再透過各種不同的研究方法來估計風險報酬係數，但實證上並未獲得一致的結果。本文以1981年1月至2008年7月為研究期間，台灣與韓國之股價指數月資料為樣本，所使用之模型參考Turan G. Bali & Liuren Wu(2010)的研究論文，利用簡化過後的雙變量BEKK-GARCH(1，1)模型進行估計，探討台灣與韓國股票市場跨...
| Main Authors: | , |
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| Language: | 中文 |
| Published: |
國立政治大學
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| Subjects: | |
| Online Access: | http://thesis.lib.nccu.edu.tw/cgi-bin/cdrfb3/gsweb.cgi?o=dstdcdr&i=sid=%22G0099258019%22. |